央行将于今日15:00就2023年一季度金融统计数据召开新闻发布会；央妈估计就是报喜不报忧； 但对于银行的金融数据上，银行现在的压力巨大，存款人多而放贷难，这是事实；为何这样说？我们接着上一篇文章继续说(很多观点在闲聊群内说过)
根据中国人民银行数据显示，截至2023年03月，我国货币供应量M0同比增长11.00%，M1同比增长5.10%，M2同比增长12.70%，我国货币乘数指标达到7.86倍；我们上一篇文章提到，M1和M2的同比增速，如果都纷纷连续上行，则意味着实体经济中能够投资的机会正在减少，而钱最终流向了银行(存款)。 如下图所示，截至2022年12月，我国商业银行当季度存贷比为78.75%，资本充足率达到15.17%，净息差为1.91%。
银行存贷比是指银行贷款总额/存款总额，从银行盈利的角度讲，如果一家银行的存款很多，贷款很少，就意味着银行的成本变高，而收入少，银行的盈利能力就变差。站在老百姓的角度就说存款的资金要比贷款的资金多，为何是这样：上面提到实体经济中能够投资的机会正在减少； 为此，银行家们在4月10日，利率自律机制发布《合格审慎评估实施办法（2023年修订版）》，新增“存款利率市场化定价情况”扣分项，中小行集中下调存款利率！2023年3月国有行整存整取存款各期限的平均利率（算数平均值）相较于2022年二季度调整幅度最大，2Y/3Y存款利率降幅均超10BP！ 今年一季度随着各项稳增长政策靠前发力，也需要银行信贷发力，但现在的问题就在于：银行放贷难，想贷款的人银行不愿意放，有实力的人又不想贷； 再看净息差，净息差是研究商业银行重要的指标之一。何为净息差？可以理解成其他行业的"营业利润率"。代表的是银行赢利的指标；当然，净息差也并非能够完全测量出一家银行最终的资产获利能力，因为贷款始终有违约的可能，会造成减值损失。
从上图可以看到近10年来净息差（NIM）持续走弱，你也可以理解为“银行不再是金饭碗”；银行当前息差收窄的压力得到了监管层的重视，感兴趣今天就听听央妈如何阐述，我就不插嘴了； 理财市场如何？2022年末，上市银行理财规模同比下降4.2%至20.7万亿。资管新规实施后，银行理财年末规模首次出现同比负增长！银行理财市场经历赎回潮后，市场信心仍需修复， 如上面提到的：实体经济中能够投资的机会正在减少，而钱最终流向了银行。所以，在此之际，如果有炒股的，留意一下是否会提及提振消费(说简单点了就是让老百姓消费而不存钱，目的也可以说是为了拉动经济)； 对于银行而言，影响贷款利率的负面因素之一是随着LPR(贷款市场报价利率)的推广而导致的利率下跌;自2019年8月LPR改革以来，1年期LPR一共下调8次累计下调66bp，5年期以上品种共下调6次累计下调55bp。
4月MLF价格按兵不动，预计暂时资产端短期内并无降息安排。 其次影响贷款利率的负面因素之一是地产行业；地产这个行业未来空间你们懂的； 当前而言，银行的压力在于：高存款而放贷难！为此，银行家们在今年3月国有银行2Y/3Y存款利率降幅均超10BP！ |
